長江流域砂石市場供需矛盾加劇！至少32個500萬噸/年以上砂石大礦預計今年投產

當前，長江沿線供給端不斷攀升，新增年產千萬噸級砂石大礦不斷釋放，讓供需關系進一步失衡，供大于求局面難以改變，甚至邁入全面過剩的階段。
長江流域是中國經濟最為發達的地區之一，其GDP超過全國總量的三分之一。

近年來，依托便捷的黃金水道，豐富的礦產資源，長江沿線成為砂石骨料企業布局的戰略位置。中電建、中建材、華新水泥、海螺水泥以及各地城投等將目光聚焦于此。

2016年，中電建長九項目打響了長江流域大型砂石礦山出讓礦權第一槍。在歷經砂石骨料價格爆炸式增長之后，砂石礦山、特別是大型砂石礦山變得炙手可熱。2021年前后，長江沿線省份諸如安徽、江西、湖北不斷推出大型超大型砂石礦權。

截至目前，全國共批復年產能5000萬噸以上砂石礦僅有6宗，其中有5宗位于長江流域。這5宗超級大型砂石項目中，華新億噸骨料線和中電建長九年產7000萬噸砂石項目已投產；中電建湖北蘄春年產7000萬噸砂石項目、安徽交控池州柯家村年產6000萬噸砂石項目也將于2024-2025年建成投產；2024年3月，湖北地區又成功出讓一宗年產5500萬噸砂石大礦。

當前，長江沿線供給端不斷攀升，新增年產千萬噸級砂石大礦不斷釋放，讓供需關系進一步失衡，供大于求局面難以改變，甚至邁入全面過剩的階段。

2024年，長江沿線砂石大礦更是集中投產，極大增加市場供應量。

據統計，2024年安徽、湖北、浙江、江西、湖南等沿江省份預計投產年產500萬噸及以上的砂石礦達32宗，合計產能約5.9億噸。其中，安徽已預計投產11宗，年產能2.29億噸遙遙領先。

除機制砂外，洞庭湖砂、鄱陽湖砂將大量入市。目前，長江流域今年已明確開采河砂1.2億噸。隨著機制砂、天然砂等釋放，將對長江流域存量市場的沖擊更為明顯，長三角市場進一步承壓。而隨著船運指數的持續下降，來自河北、遼寧、山東、福建沿海地區的大量多元化砂石料進入長三角市場，市場競爭進一步升級。

2.29億噸大型砂石產能釋放

安徽省連南接北，跨江近海，區域優勢明顯，礦產資源豐富，吸引了諸如中電建、中建材、安徽交控等大型央企國企進入砂石行業。作為長江流域重要的砂石生產基地，大型砂石生產線林立，安徽交控年產6000萬噸骨料項目、中建材池州年產4000萬噸骨料項目、安徽寶鎂年產4000萬噸骨料項目、馬鞍山南方年產1500萬噸骨料項目等建設熱火朝天。

近年來，安徽亦出讓了眾多砂石大礦。據砂石骨料網數據中心不完全統計，2022年安徽省共掛牌出讓17宗砂石類采礦權，新增年產能約1.9億噸。其中，安徽省沿江地市共掛牌出讓采礦權13宗，年產均在百萬噸量級甚至千萬噸級，總批復儲量約26.5億噸，預計新增年產能1.7億噸。

2023年，安徽又出讓9宗砂石礦，合計年產能3800萬噸，相比其他區域，出讓礦權速度放緩，但仍有多宗砂石大礦在建，新的產能不斷釋放，供需逐漸平衡。

據統計，2024年，安徽省至少11宗年產500萬噸以上砂石大礦投產，合計年產能約2.29億噸，均為超長年限砂石礦，開采年限13-30年之間。

在預計投產的項目中，產能最高的為安徽交控年產6000萬噸砂石項目。該項目資源儲量超6.5億噸，開采年限13年，區域位置好。

開采年限最長的為安徽寶鎂年產4000萬噸砂石項目。該項目資源儲量13.2億噸，開采年限30年，含附加值較高的冶鎂用白云巖。

投產項目最多的企業為中建材，其在該地區預計投產3個項目，設計年產能達7500萬噸，競爭優勢凸顯。

湖北砂石市場競爭越發激烈

作為傳統長江流域砂石生產的重地，湖北地區石灰石資源相當豐富，一方面依托長江水道，交通便捷，另一方面相較于江浙等長三角珠三角地區，湖北地區礦產資源更加豐富，礦權成本更低。因而，依托地理、成本、資源等優勢吸引眾多企業投資砂石礦山，匯聚了如媧石、民本等一批大型民營砂石企業。華新、中電建、浙江交通投資集團、中能建等大型央企國企亦在此布局建設年產千萬噸級砂石礦山。

據砂石骨料網數據中心統計，2022年湖北省出讓超50宗砂石礦山，合計年產能超3.6億噸；2023年湖北省又出讓近40宗砂石礦，合計年產1.4億噸。在砂石需求方面，

據砂石骨料網數據中心統計，2023年湖北當地砂石需求約7.3億噸，當地產量已基本滿足需求。

目前，湖北仍有多條大型/超大型砂石產線在建。僅2024年，據統計湖北預投產砂石大礦10宗，設計年產能約1.75億噸。在預投產的項目中，有3宗未知儲量及開采年限，其余均為競拍砂石礦。

其中，投產產能最高的為中電建蘄春年產7000萬噸砂石項目。該項目資源儲量超12.5噸，開采年限23年，競得價款19.9億元。該項目投產后，中電建在長江流域砂石產能進一步增加。

開采年限最長的為楚新礦業年產980萬噸砂石項目。該項目資源儲量約2.3億噸，開采年限27年，為浙江交通集團在該地區投資的第1宗砂石大礦，預計今年5月投產。

業內人士指出，當前，該地已全面進入產能過剩階段，待上述出讓礦權投產后，湖北地區砂石市場競爭將會更加激烈，只會加速砂石行情下滑。

江西供應體系龐大、砂石市場需求有限

江西位于長江中下游，部分地區河道發達，水陸交通便利，礦產資源豐富。

在砂石行業轉型升級的浪潮中，為扭轉礦產資源粗放式開發利用的局面，江西大量關停中小砂石企業。近年來，為了做大做強礦業經濟，實現經濟效益、社會效益與生態保護協調發展，江西省依托水泥用石灰巖、白云巖、熔劑用灰巖等礦產儲量大、分布廣，適合規模開發等熱點，積極探索“凈礦”出讓，并發力砂石礦山出讓。

2022年，江西出讓9宗砂石礦，設計年產能3620萬噸；2023年，江西出讓27宗砂石礦，設計年產能6600萬噸，多為100-300萬噸之間的中小型砂石礦山，大部分均可直接“拎包入住”。

同時，為推動砂石行業高質量發展，十四五期間，江西省力爭打造6-8家年產1000萬噸及以上的超大型機制砂石龍頭企業。但當地砂石市場需求有限，屬于輸出型大省，主要以外銷江浙滬為主。

然而，同樣運輸“江浙滬長三角地區”的湖北、安徽、浙江等亦有多宗砂石大礦投產，行業內卷嚴重，江西千萬噸級大礦又有即將投產，沿江競爭再加劇。

據統計，2024年江西有5宗砂石大礦預計投產，年產能達9000萬噸，砂石市場預計競爭更加激烈，江西整體供應能力只增不減。

在預投產的項目中，年產能最大的為日昌升集團投資的砂石項目，設計年產3000萬噸，預計3月底投產；由亞東水泥和瑞昌市礦投投資的江西瑞亞新材料項目，年產能約1200萬噸，預計4月投產；開采年限最長的為西牯嶺砂石項目，資源儲量8958萬噸，年產能1000萬噸，開采年限21年。

除砂石大礦外，2024年江西還有大量河砂進入市場，其中，僅鄱陽湖預計開采1700萬噸河砂，隨著河砂的陸續進入，當地砂石供應體系越來越龐大。

沿江市場趨于飽和 浙江砂石行情下滑

作為全國控制礦權出讓最好，也全國砂石骨料礦山整頓最早之一的省份浙江。早在2018年，浙江省就提出了“原則上禁止新建露天礦山建設項目”的要求，全省實施最嚴格的砂石礦業權準入管控措施，建筑用砂石類礦產采礦權設置、投放的難度進一步加大。

據統計，2022年浙江出讓18宗砂石礦，設計年產能8200萬噸；2023年出讓24宗砂石礦，設計年產能1.2億噸，但多為礦地綜合利用項目，年限在1-5年之間。

業內人士指出，作為國內經濟最發達的省份之一，浙江省砂石骨料市場用量較大，但由于毗鄰上海，浙江省內優質的砂石大多前往價格和利潤更高的上海市場，留給本地優質的砂石骨料有限，呼吁砂石企業關注本地市場。

據統計，2024年浙江有5宗砂石大礦預計投產，設計年產7850萬噸，但大部分為礦地綜合利用項目，開采年限在5年

其中，產能最高的為寧波振誠礦業凝灰巖項目，設計年產高達3700萬噸，資源儲量1.83億噸。目前，該項目已試生產。浙江交通投資資源其頭山礦項目開采年限最長，為15年。該項目資源儲量2.02億噸，設計年產能1550萬噸，據砂石骨料網最新了解，該項目2024年2月底已經試生產。

據砂石骨料網數據中心監測，2023全年，浙江部分區域機制砂石價格下滑顯著，甚至從年初噸價90元跌到年末噸價75元。未來，在沿江砂石投放量過大、市場基本飽和的情況下，砂石行情或進一步下行。

競爭加劇 湖南大量釋放天然砂

湖南是礦產資源大省，但相比其他區域，大型礦權出讓較少，砂石產業整體以中小企業為主，產業集中度較低，發展較為落后，在年產千萬噸級砂石大礦越來越多時，湖北主要還是以中小型礦山開發為主，這一點從礦權出讓就不難看出。

據統計，2022年湖南出讓57宗砂石礦山，合計年產能近1億噸，大部分為200萬噸以下中小型礦山；2023年湖南又出讓72宗砂石礦山，合計年產能9250萬噸，僅9宗在年產300萬噸以上，小型礦山較多，但出讓年限長，多為10年以上開采年限，呈現了“規模小、礦山多、不集中”等特點。

從投產情況來看，2024年，湖南僅1宗年產1000萬噸砂石礦投產，這也是近年來該地投產產能最高的砂石礦山。該項目位于沅江市南嘴鎮百家溝村，主要建設2條生產線，其中一條年產200.9萬噸機制砂，一條年產約533.3萬噸機制砂約266.7萬噸碎石，由當地民企湖南蠡山新材料科技有限公司投資建設。

除機制砂外，2024年或是湖南天然砂投放元年，據湖南采砂規劃，預計未來幾年投放近10億噸河砂。今年以來，湖南多地積極響應，明確每年開采總量，其中，常德明確2024年開采河砂8000萬噸；岳陽湘陰預計2024年開采河砂2400萬噸，明確開采總量已達1.04億噸。在當前長江流域競爭越發激烈的情況下，河砂的進入，更使得市場不確定性增加。